[연구목적] 원가행태의 비대칭성은 경영자의 의사결정에 의한 결과이다. 본 연구는 경영자의 의사결정에 영향을 미치는 조정비용, 재무적 상황, 감사품질을 중심으로 원가행태의 상방탄력성을 분석하였다.
[연구방법] Anderson et al.(2003)의 기본모형에 독립변수와 통제변수를 추가하여 확장하는 방식으로 기업 특성과 원가항목별 원가행태의 비대칭성을 분석하였으며, 하방경직성을 측정하는 Anderson et al.(2003) 모형을 수정하여 상방탄력성을 측정하였다.
[연구결과] 연구의 결과를 요약하면 다음과 같다. 첫째, 종업원집중도와 유형자산집중도는 총 원가와 매출원가의 상방경직성을 증가시키는 것으로 나타났다. 둘째, 현금흐름은 모든 원가의 상방탄력성을 증가시키는 것으로 나타났다. 부채비율은 총원가와 매출원가의 상방경직성을 증가시키는 것으로 나타났다. 셋째, 감사품질과 관련하여, 부채비율은 Big4 그룹에서 총원가와 매출원가의 상방경직성을 증가시키지만, Non-Big4 그룹에서는 원가행태의 비대칭성에 유의적인 영향을 미치지 않는 것으로 나타났다.
[정책적 시사점] 선행연구들이 원가의 하방경직성에 초점을 맞추고 있는 상황에서 원가의 상방탄력성을 분석하는 것은 원가행태의 비대칭성을 새로운 관점에서 분석함으로써 기존 연구결과를 보완하고 확장하였으며, 향후 연구방향을 제시한다는 점에 그 의의가 있다.